最近は相場がおとなしいので資産が増えていくのを眺めているので書くことをサボっていましたｗ 今回は予想外に0.5%の利下げを決めたFRBについて書いていきましょう。 まず、前提として0.5%利下げの予想は日に日に増していましたが、これはアナリストや市場関係者の予想であって、インフレと戦うと宣言してインフレに終了宣言をしていないFRBが0.25%を超えて、いきなり0.5%利下げするのはどうなのか？となっています。 来月は利下げのチャンスがないし、予防的利下げか？ 次の会合が11月なので期間が空いてしまいます。 過去のデータが下方修正されていることも加味すれば、データ…

半導体株の進退にやきもきしてメンヘラ状態になっている筆者ですが、やはり昨日書いたように相場の反発時の半導体株の上昇は凄まじく！ 月曜日に買っていた半導体株は既に+10%を超えて、ポートフォリオ内のウェイトを上げながら、9月のプラスリターンに貢献してくれています。 現在の半導体株は相場が上がる場合は3-7%は個別株なら上がる、相場が垂れたり横ばいのときは1-3%下がり、急落日は5-10%下がるという感じでじわ下げか急騰か急落というクレイジーな投資対象です。 私が半導体株を再びポートフォリオに増やしたのは、相場が上がるときの先導役になってもらう意味合いがあり、ま…

一応は円高株安への備えで円高反応がマシな銘柄を多く持っているので本日の下げはそこまでという状態なんですが、安いかなと買った半導体株が安値で買って反発してから本日で反落しています。 投資時点から10%安が限度かなーと思っている銘柄ですが、三井ハイテックのように下方修正があれば20%程度の下落はありえますし、それでも低いPERとPBR、高い配当利回りで業績さえ折れなければ投資先の半導体株に関しては大丈夫だろうと思っています。 投資先の日本株に関しては円高が強烈な株安原因になっているので、円高で下落しづらい銘柄を持っていても全体の下げはくらいますし、円高メリット…

三井ハイテク、今期経常を33％下方修正 EVや半導体向け部材の三井ハイテックが下方修正を発表しました。 下方修正の理由は中国の景気低迷などで需要回復が想定より弱い点、在庫調整が未だに続いている点などが影響しているようです。 まず、中国の景気低迷は出口が見えず、金利やインフレ率の低下から日本経済が終わったのと同様に需要が減り、デフレが見えてきたという点で中国景気の回復の兆しが見えません。 中韓は経済が上手くいかないと反日イベントを行うので、昨年からの中国政府の日本への嫌がらせは景気低迷を表し続けているでしょう。 半導体株の上昇はNvidiaやTSMCを代表に先端の…

昨日、金曜日の米株急落からの月曜日の日本株の対応を書きました。 内容はざっくりと書けば、 ビットコインや米株先物が反発するなら日本株は午後から反発するので午前に買う、もし反発ないなら午後の引けで買う という内容でした。 その上で銘柄は言及していませんでしたが、もっともリターンが簡単に取れそうなのは半導体や関連株と書いていまして、1銘柄だけですが異常に安くなっている半導体株へ新規投資しました。 半導体以外の他2銘柄へも新しく投資しようと思いましたが、場中で指値がかからなかったので今回は見送ろうと新規銘柄は抑えて、保有する4銘柄に買い増しをいれました。 昨日も書いてい…

8月の初めの方にも週明けの新ブラックマンデーがやってきて、9月も同じように週明けが大荒れになりそうです。 多くの投資家が8月のブラックマンデーに慣れたと思うので、大型株がS安ラッシュするようなボーナス相場にはならないかな？と想定しています。 今回の下落はアメリカ株の主に半導体などのテック株の下落がメインとなるので、半導体株が多い日経平均株価の下落はどうしようもないでしょう。 アメリカの中小型株も崩れているのでグロース市場も一波乱ありそうで、1番軽症なのはスタンダードなどのバリュー株だろうと思われます。 私の資産はブラックマンデーで円高OK、バリュー株寄りにして…

日本政府がデフレ脱却宣言していないのに日銀が利上げしたことで相場は混乱を何回かしてしましった。 デフレによって発動した異次元の金融緩和は円安の圧力なのか、政治の圧力なのかデフレ脱却宣言することもなく解除→利上げが起きて日本株は高値からだいぶ遠い水準になってしまっている。 これは日本がクレイジーだから起きたことだが、インフレと戦いが続いているFRBはデータ次第と利下げは引っ張り続けている。 FRBは経済指標の下方修正も認識しているでしょうし、景気減速も認識しているが高い金利を維持しているのは高いインフレが終わったと宣言できていないからでしょう。 この点でFRBの…

急落相場で色々と投資を増やしまして、一部の銘柄は高値を抜けなかったので利確しました。 投資済みから1銘柄を利確、新投資からはオプテックスと三菱鉛筆を利確しています。 一応は買い戻しも検討していますが、現在の相場と為替状況で円高方向がメリットにならない銘柄は買いづらいです。 FRBは50bpの利下げする？ 当ブログで米国経済への警戒として雇用統計後の下方修正癖について数ヶ月前に書いていました。 最近はその下方修正の数字に反応して相場が下がっているように感じます、新しく出てきた統計が次の月には下方修正されるので現在の相場で見るべきは下方修正された数字だけとなっており…

本日は東証グロース市場が4.48%プラスと1日の上昇幅として今年最大規模の上昇幅でしょう。 ただ、8月上旬の新ブラックマンデーからの急回復で多くの個人投資家にホールドと買いの目線を与えてしまったので、様子見から持たざるリスクに再びなれば下げに弱くなるでしょう。 東証グロース市場は少ない資金でも簡単に上がる プライム市場の時価総額が920兆円 スタンダード市場が27兆円 グロース市場が7兆6000億円 本日のプライム市場は-0.87%と小幅安ですが、時価総額で見ると7兆3000億円減少しており、上昇したグロース市場分の時価総額が動いている。 4%の大幅上昇したグロース…

8月の序盤に起きていた日経平均株価の急落相場… 新ブラックマンデーでは普段あり得ない企業がストップ安となっており、市場がパニック状態になっていました。 私はコロナショック時にも黙々と買っていたタイプなので、利上げ等が問題なのは分かるけどドル円以上に株式が動きすぎるのは短期で行き過ぎかな？と、私が想定していた日経平均株価の短期的な下落範囲である3万2000円を割ったタイミングでオンラインバンクから資金を動かして新ブラックマンデーの午後に大量に買っていきました。 一時、3万1000円さえ割れそうだったので、ブラックマンデーの後にも下落していれば今年最大の含み損を…

暴落で投資したジェイリースと同じく家賃債務保証をしているイントラスト 現在は医療介護費用保証や養育費保証などの生活インフラの保証関連を成長させており、中期経営計画の最終年度には現在の配当性向40%から60%へ上げる予定で配当利回りは現在値からすれば5%くらいになるだろうと思います。 利益成長は続いており、今期は13.7%増収の12.1％増益でPERは11.76倍です。 保有継続前提ですが現在の利回りも3.5%あるので配当性向引き上げが決まっている以上は減益以外で売る必要はないと思っています。

利上げ推進派が日経平均株価暴落から株価が戻っていっているのを見て、ほら！円安が株高ではないじゃないか！という一部の妄言があります。 上の画像は一緒に急落していった日経平均株価とS&P500の変化率を並べたもので、米株は既に下落分を取り戻しており、日本株は高値から未だに6-7%マイナスのところにおり、これが円安がない分の日本株の上昇損失分と言っていいでしょう。 業績の改善なしで日経平均株価が4万2000円を取り戻すには円安以外に日本株の評価の方法はなく、夏の決算でEPSが多少改善したでしょうが物足りないです。 加えて書くとすれば、8月の日経平均株価暴落…

日本有数の起業家である稲盛和夫氏の京セラは最近ではぱっとしませんが技術的に優れた企業です。 株価はコロナ以前からのレンジ相場で1600円〜2100円くらいのレンジ感にいます。 現在の株価は1700円近辺で妥当な株価で、精密機器業界はPERがブレやすいので意識しませんが、PBRが0.75倍とコロナ以降でほぼ最低値になっています。 コロナ禍でも最終赤字にはなっていないので、PERが低下すれば配当利回りが低PBRなので高くなりますし、現在の配当性向ならPBRが低下し続けるので一応は株価は上方向で下値が上がっていくはずです。 新ブラックマンデーでは京セラのような優良企…

株価がだいぶ戻り、誰もが二番底への警戒を解いています。 まだまだ戻りが弱い銘柄はあるので、ホテル優待のある共立メンテナンスとツカダ・グローバルホールディングへ新規投資しました。 投資法人みらいや東急不動産などを保有しているので、新たに2銘柄加わることで日本中のどこでもホテル優待が受けれるようになりました。 共立メンテナンス ドーミーインやリゾートホテルを運営する企業で、100株から株主優待があります。 平日であればリゾートホテルを公式サイトから30%OFFで宿泊できるので、割と自由に旅行日を決めれる私のようなフリー投資家は年2の楽しみをゲットできましたｗ 何度も通…

個人投資家の強みは時間軸を長く持てることで、今回の暴落相場で買えなかった人でも次の急落時を狙えばチャンスがあります。 私は急落後の反発しきる前に個別株へ複数投資していることを当ブログで書いていたので、下落で新規投資した銘柄は基本プラスになっています。 主力株の戻りが弱いかと言えば、主力株も戻しているので底を狙った新規投資先を売却して主力株を買い増しとするほどのチャンスとも思えず、 再びの円安進行がなければEPS上昇前に日経平均株価が4万円を突破していく事は考えづらいので 38000円からの展開は円安を政府日銀がどう見るか次第だと思えるの で私は動けないです。 個人…

決算大丈夫な銘柄を戻したり、無事に通過して安堵していた銘柄を突然襲った相場急落。 日本限定ブラックマンデーより少し前に投資していた人は含み損を抱えていたと思います、私は日本限定ブラックマンデー前に少しポジション調整していたので含み損になる銘柄を限定できていました。 しかし、あれだけの急落があったので当然ポートフォリオは真っ赤になりまして、他の多くの投資家と同じで含み損をホールドしてやり過ごしつつ、最近紹介しているように新規投資も続けていました。 ブラックマンデー周辺で保有株の入れ替えと下がっても欲しい銘柄は買い増しして取得単価を下げていたこともあり、個別株で…