アンソロピックで米株が揺れて、その業界が日本でも揺れるを繰り返しています。 SaaS銘柄は1日で10%以上下がるのも当然になってきており、SaaSは赤字とビッグテックからの支援で激安サービス展開するアンソロピックに大敗北しています。 Open AIも人を使ってコンサルを始めるので、AI開発で突出する企業が結局は人を使って新たなSaaSかコンサル側に回るのでAIツールを使えば生産性が上がると思われたソフトウェア企業が墜落中です。 前提として、この激震は特にアメリカでは業界が広がっているので日本で〇〇×DXで成長しているようなテックを上手く使っている企業までもリ…

少し前からヘッジファンドのソフトウェア株保有が落ち込んでいるなどソフトウェア銘柄は今の市場ではもっとも避けるべき対象になっており、アメリカ株では評価が危機時と同水準まで下落しています。 つまり、ソフトウェア株はAIが支配するまでに少しでも伸びるなら逆張りで買える水準まで下落しています。 AI時代のソフトウェア株の懸念 今のソフトウェア株下落の主因はAnthropicという主にビジネス向けに使われるAIツールで法律や金融分野でもツールが出てきた点です。 コーディングの評価はAIの中で極めて高く、日本語対応も文脈まで読み取れるためレポートを読み込ませて再構成させた…

新年になったのでNisaの枠を埋めようとしている人は多いと思います。 つみたて投資の枠なら毎月決まった額なので触らないでOKなのですが、個別株は制度も含めて使うべきタイミングに極少数の銘柄を買うべきだと思うのでその点を書いていきます。 Nisaで買った投資先の損失は返ってこない 非課税というNisaのメリットは損失を利益から引けないというデメリットもあり、確実に利益が出る状況や永続的に上がる銘柄を買わないとNisa枠を潰す上に売るメリットもない最悪のケースになります。 つみたて投資をOKとするのはインデックス投資であれば年間はぱっとしなくとも、数年間続けるな…

年初から勢いよく持ち株が上がる中で日本の30年債の金利が3.5%になったことが話題になっています。 メディアや煽り芸人の方たちは30年金利が過去最高と言い、バブル期の再来だ！と一部でも言っていますが日本の30年債は90年代後半に登場したバブル後の国債でバブル期は10年と20年金利を参考にする必要があります。 バブルのときの10年20年金利はピーク時に8%を超えており、現在は10年が2.1%、20年が3.09%と日本にしては高いかーくらいの水準です。 30年金利3.5%を本気で考えると教科書的なら「日本の期待実質経済成長率+期待インフレ率+リスクプレミアム」で…

遂に新年の相場が動き出した1月5日、1週間ほどの間にSBIHDは新生銀行の規模感的に上がっているけど利上げで上昇余地、増配余地があるなと記事にもしましたが今年の主力にしようと買いながら様子見します。 カナデン は三菱電機系の商社でFAシステムがメインですが、 インフラ事業も強く受変電設備や蓄電池など電力関連でもあり三菱電機自体も需要対応で投資強化しているので良い影響があるだろうと予想しています。 日本空調サービス は空調設備のメンテナンスやリニューアル工事をしており、特にデータセンターの投資拡大で恩恵を受けるので現状のAI投資の規模では追い風は続いていますしメ…

昨日から新年の市場が開きました！ 当ブログでは大まかに新規投資した銘柄を報告したり、ざっくりとした所感での投資方針や思っていることを書いています。 1月5日の新年一発目の投資分を本日の夕方以降に記事にしようと思っていますが、ヒントは2026年に投稿した1月5日までに書いた記事に関連する銘柄が中心となっています。 SBIHDの割安さが気になる 極東貿易、インソース、大東建託、霞ヶ関ホテルリート、ゴールドウィン、ノジマ、タカミヤ、ジェイリース、TSIHD、山陰合同銀行、GMOFG、SBIグローバルに投資 上の記事をざっくり要約すると、2026年も去年のテーマが続くよ…

2026年の相場も明日から始まりますが、ブログに書き忘れていた年末に投資した分を書いていきます。 2026年は引き続きAI株がテーマとして続くの分かりませんが、日本国内でもリートでデータセンター運用が進むようなのでリート売却前提で開発が進むなら電力需要は増えるだろうという点とまだまだ割安なので電力セクターはかなり注目しています。 高市政権で円安が進んでいますが、為替介入をやらなくなった以上は利上げが円安対策なんだろうと邪推しているので日銀が利上げ継続すると発言しているのは口先介入かもしれませんが円安で利上げは2025年から明らかに要因としてあるので銀行株は…

2025年は銀行株が大幅に上昇し、利上げによる業績の恩恵や割安さもあって資金流入が続いていました。 日銀は12月に利上げを決め、さらに利上げ継続の可能性が出ているため春闘賃上げが手応えありなら前半に追加利上げも全然見えてくるでしょう。 その上で年末に再上場したSBI新生銀行は現状だと1.56兆円の時価総額で、SBIHDが子会社含めて1.2兆円程度を保有しており、現状だと流通株主比率に不適合で将来売却していく予定になっています。 まず、SBIHDの時価総額が2.2兆円で、新生銀行の持ち分が1.2兆円、過去のTOB価格が問題になるほど安く推定で6000億円規模と…

本日で2025年の相場は終了しました！ 今年は瞬間的に+100%を超えた保有銘柄が過去最高の年であり、資産的にはもっとも増えた年です。 今年は前半と後半で様子が変わりすぎた トランプ政権が1月から動きだし、関税の乱打があった4月にトランプ・ショックが起きて相場が大荒れしたのが今年の大底で、ここで投資した銘柄が後半の躍進に繋がりました。 その後は夏までは中小型株や比較的に内需株が上がっており、振り返るとドル円も夏までは140円台前半にいることも多く、140円が多くの企業の為替設定になる要因になっていて、今のほぼ150円を下回ることのない水準は外需企業が上方修正で…

投資初心者の人はネットで損切りのルールについて、色んな意見を聞くと思います。 投資のやり方で損切りのルールは変わるので今回は投資種類別の損切りの簡単な基準を個別株を前提として書いていこうと思います。 初心者の損切り まだ投資に慣れておらず、 下落に耐えられない場合は-10%などの基準を決めて自動で損切り するのは精神的にありです。 まだ銘柄の選別が上手くなかったり、その投資先の特徴を理解していないなら半値になるのか？実は-10%でも十分に下げていたのか、あるいは80%下落するのもあり得る銘柄なのか分からないからです。 既に上がりきっている銘柄で、半年で2倍以上になっ…